Investičné riziko

Každá investícia so sebou nesie istú mieru rizika, čo znamená, že očakávaný výnos nemusí byť vždy dosiahnutý a v niektorých prípadoch môže dôjsť aj k finančnej strate. Riziku sa úplne vyhnúť nedá, pretože je prirodzenou súčasťou investovania na finančných trhoch, avšak jeho úroveň sa dá sledovať, riadiť a vhodnými stratégiami výrazne znížiť.

Miera a typ rizika závisia od konkrétnych finančných nástrojov. Podľa odborníka na investičné stratégie Petra Margetinyho zo spoločnosti Eurizon Asset Management Slovakia sú najrizikovejšie akciové investície, nasledované zmiešanými fondmi, realitnými fondmi a dlhopismi, pričom najmenej rizikové sú investície na peňažnom trhu.

Medzi hlavné typy investičného rizika patria:

• Úrokové riziko – rastúce úrokové sadzby môžu znížiť spotrebu a zvýšiť náklady firiem, čo následne ovplyvňuje hodnotu dlhopisov a akcií.
• Trhové riziko – ekonomické zmeny môžu viesť k poklesu cien akcií a hodnôt investícií.
• Menové riziko – pri investovaní v cudzej mene môže oslabenie meny voči euru znížiť hodnotu vašich aktív.
• Riziko likvidity – investíciu nemusíte byť schopní predať okamžite alebo za výhodnú cenu.
• Kreditné riziko – vzniká pri neschopnosti alebo neochote dlžníka splácať svoje záväzky, čo môže viesť k finančnej strate investora.

Investičný semafor – SRRI indikátor

Pre jednoduché hodnotenie rizikovosti fondov slúži SRRI (Synthetic Risk and Reward Indicator). Tento indikátor meria všetky riziká spojené s investíciou a používa sedemstupňovú škálu – od 1 (najmenej riziková, napr. krátkodobé peňažné investície) po 7 (najrizikovejšia, napr. akcie na rozvíjajúcich sa trhoch). Povinné zverejnenie SRRI pri každom podielovom fonde umožňuje investorom rýchlo porovnať rizikovosť jednotlivých investičných produktov.

Investičné riziko je neoddeliteľnou súčasťou investovania, no jeho pochopenie a správne riadenie vám môže pomôcť minimalizovať možné straty a optimalizovať výnos. Poznanie rôznych druhov rizika, ako aj používanie nástrojov ako SRRI indikátor, umožňuje investorom robiť informované rozhodnutia a lepšie plánovať svoje investičné stratégie.

Stupne rizika,  intervaly volatility (kolísavosti):

• 0 až 0,49%,
• 0,5 až 1,99%,
•  2 až 4,99%,
•  5 až 9,99%,
• 10 až 14,99%,
• 15 až 24,99%
•  25% +.

Čím sú vyššie výnosy, tým je vyššia volatilita a  tým je vyššie riziko.

Popis jednotlivých stupňov rizika:

• 1 až 3 Ide i nízke riziko. V uvedenom stupni rizika sa nachádzajú podielové fondy, ktoré majú nízke riziko kolísania kurzu - hodnoty podielu. 
• 4 Je to stredný stupeň rizika.  V tomto stupni rizika sú tie podielové fondy, ktoré  vykazujú stredné riziko investovania. 
• 5 až 7 Ide o nadpriemerné alebo vysoké riziko.  Ak je fond zaradený do rizikovej skupiny  5 a vyššie, tak fond sa definuje ako investícia s nadpriemerným rizikom. Investície, ktoré vykazujú náchylnosť na kolísanie kurzu.